国企改革进入政策落地期 概念股一网打尽

神童股手

　　国企改革顶层设计方案已经进入政策落地期，上海、广东等25个省市已经制定相关细化方案，近40个地级市发布了2016年国企改革工作计划，资产证券化、重组调结构、发展混合所有制、清理“僵尸”企业等均成为工作要点。另外据统计，截至5月4日，两市因重大事项处于停牌状态的地方国资上市公司已达76家，较2月底的37家呈快速上升之势。

　　据经济参考报报道，截至目前，至少已有上海、山东、江苏、浙江、云南、湖南、重庆、天津、四川、湖北、江西、山西、青海、北京、广东、河南、辽宁、广西、宁夏、黑龙江、河北、吉林、内蒙古、甘肃、福建等25个省(区、市)明确出台了国企改革方案，其下属地级市国资委也相继确定了更为细化和具体的改革任务目标，国有资产证券化率目标普遍定在50%以上，并明确了相关细则和试点安排，一些省市甚至公布了详细的上市名单。

　　中国企业研究院首席研究员李锦表示，可以看到，近期地方国企上市公司资本运作节奏明显加快，未来国资证券化以及借壳重组将潮流涌动。

　　财富证券分析师赵欢预计，未来几年内将有30万亿元之巨的国有资产进入股市。

　　国泰君安列出国企改革四大投资机遇。1)行业整合重组。钢铁、煤炭、水泥、有色、建筑、船舶、军工。2)并购开放。高新技术产业、绿色环保产业、现代服务业。3)地方国企改革机遇。地方国企改革要和地方债务的化解、投融资平台的清理、财税体制等很多问题结合起来。4)优质资产注入。关注大集团小上市公司，集团公司资产证券化率较低且有优质资产；上市公司属于产能过剩行业，政府有去产能政策支持，改革需求更迫切；长期处于亏损状态，有保壳需求。

　　国联证券指出，国企改革主题曾强烈推动股价走高，当前在市场低迷的情况下，这些公司的股价已普遍跌至最高点的40-60%。随着进一步的改革方案落地，未来有望迎来新一轮的反弹投资机会：中粮、国投系主推资产重组和整体上市；国药、中建系混改预期强烈；四家高级管理人试点蕴藏业绩爆发可能性。建议关注：中粮屯河、中粮生化、中粮地产、中成股份、*ST中鲁、国投电力、国投新集、国药股份、现代制药、天坛生物、北新建材、中国巨石、洛阳玻璃、方兴科技、瑞泰科技、启源装备、节能风电、万润股份、新兴铸管、际华集团等。

　　此外，按照四项试点和十项试点的规划，国联证券认为新一轮改革带来新的投资机会，可关注的投资主线包括：国有资本投资运营公司试点的扩容；过剩产能企业的兼并重组；行业内部的整合重组；企业进行混合所有制改革的预期。按此逻辑可关注以下四类公司：中航工业、中化集团和招商局集团及旗下多家子公司；煤炭、钢铁、水泥、有色四大过剩行业内集团、各集团内部及其旗下上市公司；东方航空、南方航空和国航三大航空集团，港中旅和国旅，以及中国远洋海运集团有限公司的整合动态；电力、电信、交通、石油、天然气、市政公用等放宽市场准入领域的混合所有制改革机会。

　　国盛证券表示，由于地方国企数量众多，选择恰当的投资由于地方国企数量众多，选择恰当的投资筛选思路就非常重要，我们综合多方面考虑以思路就非常重要，我们综合多方面考虑以思路就非常重要，综合多方面考虑以下面几条标准为思路对众多标的进行筛选：
　　(1)优先选择资产证券化空间大的地区
　　(2)优先选择珠三角、长环渤海等东部发达地区
　　(3)优先选择有明确资产注入或业务重组预期的上市公司
　　(4)优先选择是控股东唯一上市平台的公司
　　(5)优先选择主业或控股东符合国家战略发展方向的上市公司
　　(6)优先选择“小公司、大平台”的上市
　　1、泛长三角地区
　　(1)上海：建议关注上海临港 (600848) 、西藏城投 (600773) 和长江投资 (600119)。

　　(2)江苏：建议关注弘业股份 (600128)。

　　(3)浙江：建议关注物产中拓 (000906) 和菲达环保 (600526)。

　　2、泛珠三角地区
　　(1) 广东：建议关注深纺织A(000045) 、国星光电 (002449) 和风华高科(000636)。

　　(2)福建：建议关注法拉电子(600563) 和中国武夷中国武夷 (000797)。

　　(3)云南：建议关注云内动力 (000903)。

　　(4)广西：建议关注桂东电力(600310)。

　　3、环渤海地区
　　(1)北京：建议关注七星电子 (002371) 和北巴传媒 (600386)。

　　(2)天津：建议关注滨海能源(000695)。

　　(3)山东：建议关注鲁信创投 (600783)。

　　(4)辽宁：建议关注时代万恒(600241)。

　　4、长江中游地区
　　(1)安徽：建议关注新力金融 (600318) 和合肥城建 (002208)。

　　(2)湖南：建议关注南华生物 (000504)。

　　(3)湖北：建议关注鄂武商A(000501)。

　　(4)江西：建议关注江西国资旗下的赣能股份 (000899)。

　　5、长江上游地区
　　(1)重庆：建议关注重庆国资旗下的百货 (600729)。

　　(2)四川：建议关注乐山电力 (600644)。